Een coupon van 5,50% voor nieuwe obligatie per 2.000 dollar van Orange

Slechts enkele uren na een beroep te hebben gedaan op de obligatiemarkt in euro en pond sterling, heeft de Franse telecomgroep Orange twee nieuwe obligatieleningen aangekondigd, in dollar deze keer. Deze obligaties worden in coupures van 2.000 dollar uitgegeven.

De groep heeft, om precies te zijn, een totaal van 1.6 miljard dollar over 5 jaar en over 30 jaar bijeengebracht.

De eerste lijn betreft een maturiteit op 6 februari 2044 en een totale uitgiftewaarde van 850 miljoen dollar. De coupon komt op 5,50% en zal op halfjaarlijkse basis worden uitbetaald: op 6 februari en 6 augustus van elk jaar. De uitgifteprijs is vastgesteld op 99,621% van de nominale waarde, d.w.z. een rendement bij de uitgifte van 5,52%, of een premie van 187,5 basispunten in verhouding tot de Amerikaanse lening met een vergelijkbare maturiteit.

Bij de eerste uitwisselingen op de secundaire markt kan rekening worden gehouden met een prijs van rond 101% van de nominale waarde.

Voor de tweede lijn is de einddatum vastgelegd op 6 februari 2019 en de totale uitgiftewaarde betreft 750 miljoen dollar. De coupon komt op 2,75%. De uitbetalingen zijn eveneens om de zes maanden gepland, op 6 februari en 6 augustus van elk jaar. De eerste uitbetaling vindt plaats in augustus 2014. De uitgifteprijs is vastgesteld op 99,566% van de nominale waarde, d.w.z. een rendement bij de uitgifte van 2,768%, of een premie van 125 basispunten in verhouding tot de Amerikaanse lening met een vergelijkbare maturiteit.

De beoordelingen zijn "Baa1" (perspectief "stabiel") bij Moody en "BBB+" (perspectief "negatief") bij Standard & Poor. De bijeengebrachte kapitalen zijn bestemd voor de voortijdige aflossing van de obligatie met een waarde van 1.215 miljard dollar en een coupon van 4,375%, die in juli 2014 de maturiteit bereikt, aldus de nadere toelichting van Orange.

Wij preciseren dat de beleggers die zich voor deze twee nieuwe obligaties plaatsen een wisselkoersrisico lopen in verband met de ontwikkeling tussen de euro en de dollar. Orange heeft de afgelopen uren in totaal 4 miljard euro op de markt vergaard, voornamelijk via de schuld op lange termijn (30 jaar of eeuwigdurend).

Orange stelt zich op de internetsite voor als één van 's werelds meest vooraanstaande operateurs in telecommunicatie. De groep heeft in 2012 een omzet verwezenlijkt van 43.5 miljard euro, en had op 30 juni 2013 168.000 werknemers in dienst. De telecomgroep is in 32 landen aanwezig en staat in dienst van meer dan 231 miljoen klanten. Orange is ook één van de wereldleiders in de dienstverlening voor telecommunicatie aan multinationale ondernemingen onder het merk Orange Business Services. De meest recente financiële resultaten kunnen hier geraadpleegd worden.