Aandeel van de Week: Goud Juniors Delven

Deze week zetten we het Market Vectors Junior Gold Miners ETF (tickersymbol GDXJ) als Aandeel van de Week in de ‘spotlight’. De goudkevers kennen de laatste tijd zware tijden. Goud is hard gedaald en de (kleinere) goudmijnfondsen evenwel nog harder. We zien op dit moment toch wel kansen in de kleinere ‘goud juniors’. We spelen in op een stijging met opties op het Market Vectors Junior Gold Miners ETF dat de kleinere goudfondsen ‘trackt’. Sinds september is het ETF met circa 45% gedaald vanaf de high rond $55 tot $30. We maken gebruik van de daling en spelen we in op een beperkte stijging, oftewel: Goud Juniors Delven.

Dit ETF is echter niet voor iedereen weggelegd, zoals u op bovenstaande chart kunt zien: de voorzichtige belegger zal dit kwalificeren als ‘ongeschikt’. De high was rond $120 in 2012, waarna het aandeel aanzienlijk wegzakte tot bijna $30 dit jaar. Onderstaand een aantal aandelen die in dit ETF vertegenwoordigd zijn.

Tijdens onze Masterclasses (Opties & Live Trading) komt onder meer onze checklist om een trade te doen aan bod. Onderstaand een deel van deze checklist die fungeert als kapstok. Toegepast op GDXJ geeft dit:


Checklist opzetten trades Optie Academy:

1. Altijd de chart (grafiek) checken: wat is de trend? Check voortschrijdend gemiddelden (moving averages (ema’s)), zijn er gaps (koershiaten)? Noteer de steun- en weerstandsniveau’s. Het ETF zit in een lange termijn dalende trend vanaf de top rond $120 in 2012. Eind november heeft het ETF (eindelijk) boven $30 steun gevonden.

2. Altijd met de trend meehandelen: b.v. positie innemen en bij breakouts positie uitbreiden. Uit oogpunt van dit principe, mogen we weliswaar nog niet ‘vol long’ gaan, maar vinden vanuit zeer korte termijn perspectief het wel interessant om een kleine longpositie in te nemen. Stop-loss moet wel worden geplaatst onder $30. We verwachten een verdere stijging richting eerste koersdoel van rond $36. Een stijging derhalve van ruim 17% vanaf $30,60.

3. Riskmanagement: kijken naar target en stoploss als visie onjuist blijkt te zijn. Inname longpositie rond $30,60 en eerste koersdoel $36 met een stop-loss onder $30 plaatsen. Risico is dan $0,60 versus winstpotentieel van circa $5,40 wat met 9 keer zoveel winst een uitstekende ratio is.

4. Als je uit je positie wilt en moet: ga dan ook uit de markt en wacht niet tot het ‘ideale’ moment of dat je tot expiratie blijft zitten. Dus onder $30 longpositie afbouwen. Op basis van deze checklist achten wij een zeer kleine speculatieve longpositie in GDXJ speculatief verantwoord.

Optiestrategie mogelijk op GDXJ
Op GDXJ zijn opties voorhanden, zodat het mogelijk is om in te spelen op een stijging van dit ETF. Afgelopen vrijdag hebben we een calendar spread (time spread) opgezet voor onze Optie Aanbevelingen Offensief, waarbij onze klanten uiteraard ‘front row’ zaten om deze te kunnen uitvoeren.

Een spread is het tegelijkertijd kopen van een optie en verkopen van een andere optie op eenzelfde onderliggende waarde, met verschillende afloopmaanden en/of uitoefenprijzen.


Wij hebben gekozen voor een horizontale Calendar Spread, dus met gelijke uitoefenprijzen. We hebben een Calendar Callspread van $0,60 per timespread opgezet in GDXJ. We kunnen na expiratie van volgende week wederom een calloptie schrijven.

Voor de Nederlandse markt is Finodex is een zeer handige tool om mooie optieconstructies op te zoeken en op te zetten.

Innemen posities

Zodra wij onze (optie)posities gaan uitbreiden of nieuwe gaan innemen, dan zullen wij dit uiteraard aan onze klanten van Optie Aanbevelingen communiceren.

OptieAcademy

Think, Talk and Trade like a Winner

Harry Klip en Jan Robert Schutte

Disclaimer

Het Optie Academy-team heeft een positie in GDXJ. De auteurs leveren bijdragen op persoonlijke titel. De informatie op deze website is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen.