Welke zijn de nieuwe emissies die weldra op de primaire markt mogen worden verwacht? Oblis licht voor u een topje van de sluier op en geeft info over een paar nieuwe obligaties die in de pijplijn zitten.
BILFINGER – Dit Duits bouwbedrijf (DE:GBFG) heeft 3 banken onder de arm genomen om vanaf maandag 24 september een aantal roadshows te organiseren in Europa. Deze zouden moeten leiden tot de emissie van een obligatie met looptijd van 5 tot 7 jaar. Gemikt wordt op een bedrag van 300 miljoen euro.
ALD (PA:ALDA) – Deze dochter van Société Générale (PA:SOGN), gespecialiseerd in de verhuur op lange termijn en in het beheer van autoparken, organiseert eveneens vanaf maandag roadshows. De bedoeling is om een groene obligatie ("green bond") op de markt te brengen. Dat zou de eerste gelijkaardige zijn voor dit bedrijf, dat hoopt in te spelen op de groeiende populariteit van dit soort leningen bestemd voor de financiering van ecologische projecten. De verkopen van groene obligaties zijn dit jaar met 20% gestegen tegenover vorig jaar. Volgens Bloomberg zou dit jaar voor een bedrag van 40 miljard euro aan green bonds worden uitgegeven.
INGENICO – De wereldleider in betalingssystemen (PA:INGC) werkt met 7 banken samen om via de emissie van een obligatie 300 miljoen euro op te halen. Het zou gaan om een perpetual voorzien van een call die het mogelijk maakt om ze na 5 jaar vervroegd terug te betalen. Bovendien zou de coupon ook afhankelijk gemaakt worden van de rating van het bedrijf. Ingenico is al aanwezig op de secundaire markt met obligaties die lopen tot 2021 en 2024 en met een convertible.
EL CORTE INGLES - El Corte Inglés, de Spaanse winkelketen die al 4 jaar op rij is gegroeid, kondigde een serie roadshows aan om 600 miljoen euro op te halen via de emissie van senior obligaties. Tijdens het boekjaar 2018, afgesloten in februari 2018, realiseerde het bedrijf een omzet van 15,90 miljard euro en een winst van 202 miljoen euro.
PANDORA – Ook de Deense producent van fantasiejuwelen Pandora (CO:PNDORA) kan naar de obligatiemarkt komen wanneer de overname door de private equity fondsen KKR en Bain Capital wordt bevestigd. Deze overname werd aangekondigd door de krant Il Sole 24. Private equity groepen hebben de gewoonte om hun operaties te herfinancieren via de schulden die door het overgenomen bedrijf aangegaan worden.
AMPHENOL TECHNOLOGIES – Dit Amerikaans bedrijf (NYSE:APH) is gespecialiseerd in connectoren en systemen voor interconnectie. Amphenol Technologies wil zich financieren op de obligatiemarkt via een obligatie in euro. De roadshows die deze week gepland worden, zouden moeten leiden tot de emissie van een lening met een looptijd van 7 tot 10 jaar.