Jefferies heeft maandag opnieuw een 'hold' rating afgegeven voor JSW Steel Ltd (JSTL:IN) met een stabiel koersdoel van INR860,00. Het bedrijf merkte in zijn analyse op dat de EBITDA van JSW Steel over het eerste kwartaal met 22% daalde op jaarbasis en met 10% op kwartaalbasis. Desondanks waren de cijfers 12% hoger dan de schattingen van Jefferies. De autonome EBITDA per ton van het bedrijf steeg met 8% ten opzichte van het vorige kwartaal.
Het rapport benadrukte het potentieel voor nieuwe capaciteiten om een sterke 13% samengestelde jaarlijkse groei (CAGR) in JSW Steel's Indiase volumes van het boekjaar 2024 tot 2026 te ondersteunen. Bovendien wordt verwacht dat de verwachte lagere cokeskolenprijzen de marges van het bedrijf in het tweede kwartaal zullen ondersteunen, zelfs in het licht van de dalende staalprijzen.
Jefferies' vooruitzichten voor JSW Steel zijn positief wat betreft de volumegroei van het bedrijf. Het bedrijf uitte echter zijn bezorgdheid over de waardering van het aandeel en merkte op dat het wordt verhandeld tegen 2,6 keer de verwachte boekwaarde voor het boekjaar 2025, met een verwacht rendement op eigen vermogen (ROE) tussen 11-15% voor de boekjaren 2025 tot 2026. Daarom heeft Jefferies de prognose van de winst per aandeel (WPA) voor JSW Steel voor het boekjaar 2025 met 9% verlaagd, terwijl de schattingen voor 2026 en 2027 grotendeels zijn gehandhaafd. In het licht van deze beoordelingen handhaaft Jefferies de rating 'hold'.
InvestingPro Inzichten
InvestingPro-gegevens en -analyses bieden een diepere duik in de prestaties en positie van JSW Steel Ltd (JSTL:IN) binnen de sector. Volgens InvestingPro Tips onderscheidt JSW Steel zich met indrukwekkende brutowinstmarges, wat wijst op efficiënte operaties en een sterk prijszettingsvermogen binnen de sector Metalen & Mijnbouw. De prominente positie van het bedrijf als belangrijke speler in de sector wordt verder versterkt door de consistente dividenduitkeringen in de afgelopen 20 jaar, wat de toewijding aan aandeelhoudersrendement aantoont.
InvestingPro Data laat zien dat JSW Steel in de buurt van het hoogste punt in 52 weken is verhandeld, wat duidt op een robuust vertrouwen van beleggers in het aandeel. Analisten die bijdragen aan InvestingPro voorspellen dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal blijven, gesteund door de winstgevende prestaties in de afgelopen twaalf maanden. Bovendien zullen beleggers die naar het langetermijnperspectief kijken, het sterke rendement van JSW Steel over de afgelopen vijf jaar geruststellend vinden, wat in lijn is met de strategische groei-initiatieven en capaciteitsuitbreidingen van het bedrijf.
Voor lezers die geïnteresseerd zijn in een uitgebreide analyse zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar voor JSW Steel, die waardevolle inzichten geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf. Ga naar https://www.investing.com/pro/JSTL om deze inzichten te bekijken en vergeet niet kortingscode PRONEWS24 te gebruiken om tot 10% korting te krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.