Op woensdag heeft HSBC het advies voor het aandeel Reckitt Benckiser (LON:RKT:LN) (OTC: RBGLY) verhoogd van Houden naar Kopen, waarbij het koersdoel werd opgetrokken van GBP48,00 naar GBP55,00.
De opwaardering komt na een uitdagend jaar voor het bedrijf, waarin de aandelen werden beïnvloed door operationele problemen en rechtszaken met betrekking tot hun zuigelingenvoeding. Ondanks deze moeilijkheden gelooft HSBC dat de kernactiviteit van het bedrijf in gezondheid en hygiëne sterk blijft.
Reckitt Benckiser werd in 2024 geconfronteerd met een reeks rechtszaken die het vermeende verband onderzochten tussen hun zuigelingenvoeding voor premature baby's en necrotiserende enterocolitis (NEC), een darmziekte bij te vroeg geboren baby's.
De afgelopen maanden hebben echter een positievere wending laten zien met een gunstige uitspraak voor Reckitt en een vertraging in nieuwe zaken. Deze ontwikkeling heeft HSBC meer vertrouwen gegeven in Reckitt's vermogen om potentiële schikkingskosten te beheren.
De analist van HSBC merkte op dat, afgezien van de eenmalige operationele uitdagingen, de divisie Gezondheid & Hygiëne van Reckitt robuuste prestaties heeft laten zien.
Vooruitkijkend naar 2025 verwacht de analist dat deze trend zal aanhouden, waarbij de groei naar verwachting op hetzelfde niveau zal liggen als in 2024. Bovendien wordt voorspeld dat de voedingstak zal verbeteren vanwege gunstige vergelijkingen met het voorgaande jaar.
Verdere strategische vooruitgang wordt verwacht nu Reckitt Benckiser van plan is om de activiteiten van Essential Home en Mead Johnson af te splitsen. De analist benadrukte dat op basis van de bijgewerkte prognoses voor 2025, Reckitt wordt verhandeld tegen een koers-winstverhouding (KW) van 14,2x.
Deze waardering wordt beschouwd als een aanzienlijke korting in vergelijking met sectorgenoten, wat suggereert dat er potentieel is voor een positieve herwaardering naarmate het bedrijf voortgaat met zijn strategische initiatieven.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.