Op woensdag bevestigde Goldman Sachs opnieuw zijn vertrouwen in het aandeel van Microsoft (NASDAQ:MSFT) Corporation (NASDAQ:MSFT) door een koopadvies en een koersdoel van $500,00 te handhaven.
Deze ondersteuning komt na Microsoft's presentatie van nieuwe ontwikkelingen op het gebied van generatieve kunstmatige intelligentie (Gen-AI) tijdens Ignite 2024. Goldman Sachs gelooft dat dit Microsoft's positie als het voorkeursplatform versterkt nu AI-uitgaven verschuiven naar Platform- en Applicatielagen.
De analist van Goldman Sachs benadrukte het potentieel van Microsoft's Azure om capaciteitsbeperkingen te verlichten door de ontwikkeling van aangepaste chips.
Verwacht wordt dat Azure Cobalt de prijs-prestatieverhouding met 50% zal verbeteren, terwijl Azure Boost DPU servers in staat zou kunnen stellen om op drie keer minder stroom te draaien met vier keer de prestaties. Daarnaast zal de Maia 100-chip de efficiëntie van Microsoft's AI-klantenondersteuning workloads verbeteren.
De introductie van AI Foundry, AI Agent Service en Copilot Studio zal naar verwachting de adoptie van Azure's AI-mogelijkheden door klanten stimuleren. De verdubbeling van het gebruik van Azure OpenAI Services binnen zes maanden toont de concrete toepassingen die klanten voor deze technologieën vinden.
Microsoft's M365 Copilot ziet ook aanzienlijke prestatieverbeteringen, met twee keer zo snelle reacties en een drievoudige toename in responssatisfactie.
Goldman Sachs merkte op dat de snelle marktintroductie van belangrijke verbeteringen aan Copilot, zoals Copilot Actions, Pages en Agentic AI, de waarderealisatie zou kunnen versnellen. Deze verbeteringen, samen met een groeiend AI-ecosysteem met kostenbeheersingstools, bedrijfscontroles en veiligheidsmaatregelen, kunnen een bredere implementatie binnen de uitgebreide gebruikersbasis van Microsoft 365 faciliteren.
Ondanks dat Microsoft's aandeel sinds het vierde fiscale kwartaal van 2024 8 procentpunten achterbleef bij de NASDAQ, grotendeels door een vertraging in Azure's groei, verwacht Goldman Sachs dat een mogelijke herversnelling van Azure vanaf het derde fiscale kwartaal van 2025 de volgende katalysator zou kunnen zijn voor de prestaties van het aandeel. Deze vooruitzichten zijn gebaseerd op de veronderstelling dat investeringen in OpenAI al zijn verwerkt in de consensusprognoses voor de winst in het fiscale jaar 2026.
In ander recent nieuws heeft Asterion Industrial Partners, in samenwerking met Telefonica, ingestemd met de verkoop van Nabiax, een Spaanse datacenterexploitant, aan Aermont Capital. Nabiax, dat voor 80% eigendom is van Asterion en voor 20% van Telefonica SA, exploiteert twee datacenters in Madrid en één in Barcelona.
De financiële voorwaarden van de transactie werden niet bekendgemaakt, maar bronnen suggereren dat Nabiax ongeveer €1,07 miljard waard zou kunnen zijn. Deze verkoop komt op een moment dat de datacentermarkt een opleving doormaakt, gedreven door de groeiende vraag naar Artificial Intelligence-capaciteiten.
In de gezondheidszorgsector is Tevogen Bio begonnen met preklinische inspanningen voor TVGN 920, een potentiële behandeling gericht op het Humaan Papillomavirus (HPV). Het bedrijf is een partnerschap aangegaan met Microsoft om het proces van doelwitidentificatie voor hun oncologieproduct te versnellen met behulp van AI- en cloudtechnologieën. De aanpak van Tevogen Bio omvat het trainen van cytotoxische T-cellen om specifieke eiwitten van het HPV-virus te detecteren en aan te vallen.
Microsoft Corporation heeft robuuste financiële resultaten gerapporteerd in zijn Q1 FY2025 earnings call, met aanzienlijke groei in zijn cloud- en AI-sectoren. De omzet van het bedrijf voor het kwartaal bedroeg $65,6 miljard, een stijging van 16% ten opzichte van het voorgaande jaar.
Microsoft Cloud genereerde meer dan $38,9 miljard aan omzet, een stijging van 22% jaar-op-jaar, en er wordt verwacht dat de AI-business van het bedrijf in het komende kwartaal een jaarlijkse run rate van meer dan $10 miljard zal overschrijden. De niet-AI Azure-groei zag echter een sequentiële daling van ongeveer 1 punt, en de on-premises serveromzet daalde met 1%.
Ondanks deze uitdagingen verwacht het bedrijf een aanhoudend sterke vraag en voorspelt het dat de Azure-omzet in Q2 met 31-32% zal groeien. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen in de zakenwereld.
InvestingPro Inzichten
Microsoft's sterke positie in de AI-markt, zoals benadrukt door Goldman Sachs, wordt verder ondersteund door InvestingPro-gegevens en tips. De robuuste financiële prestaties van het bedrijf blijken uit de omzetgroei van 16,44% over de laatste twaalf maanden, waarbij een omzet van $254,19 miljard werd bereikt. Deze groei sluit aan bij Microsoft's voortdurende innovatie in AI- en clouddiensten.
InvestingPro Tips geven aan dat Microsoft een "Prominente speler in de software-industrie" is en "Dividendbetalingen al 22 opeenvolgende jaren heeft gehandhaafd", wat de stabiliteit en marktleiderschap van het bedrijf onderstreept. Het vermogen van het bedrijf om dividendgroei te handhaven terwijl er zwaar wordt geïnvesteerd in AI-technologieën, toont de sterke kasstroom generatie aan.
Hoewel Microsoft tegen een hoge koers-winstverhouding van 34,2 handelt, wat duur kan lijken, is het belangrijk om dit te beschouwen in de context van het groeipotentieel van het bedrijf in de AI-sector. De InvestingPro Fair Value van $409,32 suggereert dat het aandeel redelijk geprijsd kan zijn, vooral gezien het bullish koersdoel van $500 van Goldman Sachs.
Voor beleggers die een dieper inzicht willen krijgen in Microsoft's potentieel, biedt InvestingPro 13 aanvullende tips die waardevolle inzichten kunnen verschaffen in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.