Op vrijdag heeft Citi zijn koopadvies voor Autodesk (NASDAQ:ADSK), momenteel verhandelend op €308,42 met een marktkapitalisatie van €66,3 miljard, herbevestigd en handhaaft een koersdoel van €361,00. Na een reeks investeerdersvergaderingen in Los Angeles met Autodesk's Vice President en General Manager of Manufacturing, Stephen Hooper, en Vice President of Investor Relations, Simon Mays-Smith, lag de focus grotendeels op de productstrategieën van het bedrijf.
De discussies benadrukten Autodesk's potentieel om zijn marktaandeel in de productie te vergroten en het veelbelovende verhaal rond zijn Generative AI (GenAI) technologie. Volgens InvestingPro gegevens hebben 16 analisten onlangs hun winstverwachtingen voor de komende periode naar boven bijgesteld.
Citi's analyse geeft aan dat ondanks de kosten die gepaard gaan met de overgang naar een abonnementsmodel, Autodesk's onderliggende margeverbetering opmerkelijk is, waarbij InvestingPro gegevens een indrukwekkende bruto winstmarge van 92% laten zien.
De financiële instelling gelooft dat het fundamentele verhaal van het bedrijf positief blijft, met nadruk op de kansen voor het vergroten van het marktaandeel in de productie, de langetermijnvoordelen van GenAI, en voortdurende operationele efficiëntie. Dit wordt weerspiegeld in InvestingPro's "UITSTEKENDE" financiële gezondheidsbeoordeling voor het bedrijf.
Citi merkte echter ook op dat de overgang naar een transactiemodel zowel kansen als uitdagingen biedt die de winst- en verliesrekeningen van Autodesk kunnen beïnvloeden naarmate het bedrijf het fiscale jaar 2026 nadert. Deze modelverandering maakt deel uit van de bredere bedrijfsstrategie die Autodesk heeft geïmplementeerd.
Autodesk's betrokkenheid bij de investeringsgemeenschap in Los Angeles diende om het vertrouwen in zijn strategische richting te versterken. Citi's herhaalde koersdoel van €361 weerspiegelt de beoordeling van het bedrijf van Autodesk's groeimogelijkheden en zijn vermogen om te kapitaliseren op technologische vooruitgang en marktkansen.
Investeerders en belanghebbenden van Autodesk blijven de voortgang van het bedrijf monitoren, vooral in het licht van de dynamische veranderingen en potentiële impact van het abonnementsmodel op financiële resultaten. De focus van het bedrijf op innovatie, met name in de productiesector, is een cruciaal onderdeel van zijn groeistrategie voor de toekomst, ondersteund door een omzetgroei van 11,5% in de afgelopen twaalf maanden.
Voor diepere inzichten in Autodesk's waardering en groeimogelijkheden, inclusief exclusieve ProTips en uitgebreide financiële analyse, bezoek InvestingPro.
In ander recent nieuws heeft Autodesk een golf van activiteit gezien waarbij verschillende grote financiële bedrijven hun vooruitzichten voor het bedrijf hebben aangepast.
JPMorgan verhoogde zijn koersdoel naar €300 van €245, met behoud van een Neutraal advies, na Autodesk's beter dan verwachte resultaten in het derde kwartaal. UBS startte de dekking van Autodesk met een Koopadvies, wijzend op een potentiële stijging van 10% of meer in omzet vanwege verwachtingen rond aanwervingen en volume.
BMO Capital Markets handhaafde zijn Market Perform rating terwijl het koersdoel werd verhoogd naar €308,00. Piper Sandler verhoogde zijn koersdoel naar €311, met behoud van een Neutraal advies. Rosenblatt Securities verhoogde zijn koersdoel naar €325 en bleef een Koopadvies aanbevelen.
Deze aanpassingen kwamen nadat Autodesk een stijging van 11% jaar-op-jaar rapporteerde in zijn recente kwartaalresultaten, waarbij de verwachtingen werden overtroffen met een Non-GAAP winst per aandeel van €2,17. Het bedrijf verhoogde ook zijn richtlijn voor het fiscale jaar 2025 en herbevestigde zijn vrije kasstroom doel van €2,05 miljard voor het fiscale jaar 2026. Verwacht wordt dat Autodesk's nieuwe transactiemodel ongeveer €270 miljoen zal bijdragen aan de facturering, wat 5,0-5,5 procentpunten toevoegt aan de totale cijfers.
Naast deze financiële ontwikkelingen kondigde Autodesk de benoeming aan van Janesh Moorjani als de nieuwe Chief Financial Officer, effectief vanaf 16 december. Het bedrijf streeft ernaar om op lange termijn een groeiframework van 10-15% te handhaven en bereidt zich voor op sterke vrije kasstroom groei in het fiscale jaar 2026.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.