Op donderdag heeft BMO Capital Markets zijn vooruitzichten voor Constellation Energy (NASDAQ:CEG) aangepast en het koersdoel voor het aandeel verlaagd van $298,00 naar $291,00. Ondanks deze aanpassing handhaafde het bedrijf zijn Outperform-rating voor de aandelen van het bedrijf. De herziening volgt op een aanzienlijke daling van de aandelenkoers van Constellation Energy, die met meer dan 12% daalde nadat het bedrijf zijn resultaten voor het derde kwartaal van 2024 had gepubliceerd.
De analist van BMO Capital schreef de ondermaatse prestatie van het aandeel voornamelijk toe aan de beslissing van de Federal Energy Regulatory Commission (FERC) om de gewijzigde Interconnection Service Agreement (ISA) tussen TLN en AWS af te wijzen.
De analist benadrukte echter ook verschillende positieve ontwikkelingen bij Constellation Energy, waaronder een bescheiden overtreffing in het derde kwartaal van 2024 en een bijgewerkte prognose voor het volledige jaar 2024, waarvan het management verwacht dat deze aan de bovenkant van de bandbreedte zal uitkomen.
Constellation Energy onderzoekt ook front-of-the-meter structuren voor bepaalde locaties, wat de operationele flexibiliteit van het bedrijf zou kunnen vergroten. Bovendien is er potentieel voor het bedrijf om incrementele productie te contracteren van 1 gigawatt (GW) aan toekomstige opwaarderingen, wat wijst op groeimogelijkheden in zijn productiecapaciteit.
De verklaring van de BMO Capital-analist benadrukte het aanhoudende vertrouwen van het bedrijf in Constellation Energy, ondanks de recente aanpassing van het koersdoel. "We handhaven onze Outperform-rating. Ons koersdoel gaat naar €291," merkte de analist op, wat duidt op vertrouwen in de sterke fundamenten en toekomstige prestatiepotentieel van het bedrijf.
In ander recent nieuws heeft Constellation Energy in de schijnwerpers gestaan met belangrijke ontwikkelingen. De energiesectorleider rapporteerde onlangs sterke resultaten voor het derde kwartaal, met een GAAP-winst van $3,82 per aandeel en een aangepaste operationele winst van $2,74 per aandeel, wat de verwachtingen overtrof. Deze sterke prestatie leidde ertoe dat het bedrijf zijn winstverwachting voor het hele jaar verhoogde van $8,00 naar een bandbreedte van $8 tot $8,40 per aandeel.
Jefferies en Mizuho Securities hebben echter beide hun koersdoelen voor Constellation Energy aangepast, na een recente beslissing van de Federal Energy Regulatory Commission (FERC).
Jefferies verlaagde zijn koersdoel naar $234,00 van $256,00, met behoud van een Hold-rating, terwijl Mizuho zijn koersdoel verlaagde van $264,00 naar $235,00, met behoud van een Neutral-rating. De aanpassingen van beide bedrijven werden beïnvloed door de beslissing van de FERC, die naar verwachting invloed zal hebben op de toekomstige strategie van het bedrijf.
Daarnaast kondigde Constellation Energy de verwachte herstart aan van het Crane Clean Energy Center en de toevoeging van 2.800 megawatt aan hernieuwbare energie via de commerciële producten CORe+ en CFE sinds 2020. Het bedrijf is ook van plan om tegen 2027 2.000 megawatt aan nieuwe nucleaire capaciteit te introduceren.
InvestingPro Inzichten
De financiële cijfers en marktprestaties van Constellation Energy bieden aanvullende context bij de analyse van BMO Capital Markets. Ondanks de recente daling van de aandelenkoers heeft CEG een indrukwekkend totaalrendement laten zien van 102,11% sinds het begin van het jaar, wat aanzienlijk beter is dan de bredere markt. Dit sluit aan bij de gehandhaafde Outperform-rating van de analist, wat duidt op langetermijnvertrouwen in de vooruitzichten van het bedrijf.
De koers-winstverhouding van het bedrijf van 25,93 en de aangepaste koers-winstverhouding van 35,92 voor de laatste twaalf maanden tot en met het derde kwartaal van 2024 geven aan dat beleggers bereid zijn een premie te betalen voor de winst van CEG, mogelijk vanwege het groeipotentieel in de energiesector. Dit wordt verder ondersteund door de sterke EBITDA-groei van 42,14% over dezelfde periode, die kan worden toegeschreven aan de operationele verbeteringen en potentiële uitbreidingen die in het artikel worden genoemd.
InvestingPro Tips benadrukken dat Constellation Energy zijn dividend gedurende 2 opeenvolgende jaren heeft verhoogd, met een huidig dividendrendement van 0,6%. Deze consistente dividendgroei, in combinatie met de verkenning van nieuwe structuren door het bedrijf en het potentieel voor verhoogde productiecapaciteit, sluit aan bij de positieve vooruitzichten die BMO Capital Markets handhaaft.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 16 aanvullende tips voor Constellation Energy, die diepere inzichten verschaffen in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.