Vestas Wind Systems en Infineon Technologies: te verwachten op de obligatiemarkt in euro
Volgens diverse bankbronnen zouden de Deense fabrikant van turbines voor windmolens Vestas Wind Systems en de duitse fabrikanten van halfgeleiders Infineon Technologies op het punt staan om een beroep te doen op de obligatiemarkt.
Vestas heeft verschillende banken gemandateerd in het kader van een lening in euro. Tot dusver is er geen enkele informatie doorgesijpeld. We kunnen redelijkerwijs aannemen dat de vergaarde kapitalen gebruikt zullen worden voor de aflossing van de obligatielijn van 600 miljoen euro, die op 23 maart aanstaande de maturiteit bereikt. Als indicatie melden wij, dat het jaarlijkse rendement tot die datum op 1,29% komt.
Vestas Wind Systems beschikt over geen enkele beoordeling bij de drie belangrijke ratingbureaus Moody's, Standard & Poor's en Fitch Ratings. De roadshows tussen de beleggers beginnen deze woensdag en eindigen de vrijdag daarop in Frankfurt. Er zou in principe volgende week sprake zijn van een transactie.
Op 12 februari van dit jaar, bij gelegenheid van de publicatie van de jaarresultaten, gaf de directie van de groep uiting aan tevredenheid over het feit dat het drastische herstructureringsplan goede vruchten heeft afgeworpen. De Deense reus in windmolens heeft in 2014 een netto winst voorgebracht van 392 miljoen euro, met een omzet die gestegen is met 14% naar 6.9 miljard euro. De directie heeft eveneens een terugkeer naar de uitbetaling van dividenden aangekondigd, en dat voor het eerst sinds 2002.
Vestas bevindt zich onder de leiders in de windmolenindustrie. De groep, die over een ervaring van bijna 35 jaar beschikt, richt de activiteiten op de ontwikkeling, de fabricatie, de verkoop, de installatie en het onderhoud van windmolens op het land en op zee. Volgens door de uitgever gecommuniceerde gegevens, zijn er momenteel meer dan 50.000 windmolens van Vestas actief in meer dan 70 landen.
Twee obligaties voor Infineon Technologies
Aangaande de Duitse fabrikant van halfgeleiders Infineon Technologies AG, spreken we van twee nieuwe obligatieleningen in euro uit te geven.
Volgens de informatiesite Global Capital (Infineon beoogt €800m met M&A-obligaties) betreft het twee uitgiftes op drie en acht jaar, met een totaal bedrag van 800 miljoen euro). De bijgebrachte kapitalen zouden zijn bedoeld voor de financiering van de acquisitie van de Amerikaanse rivaal International Rectifer, die in augustus van vorig jaar is overgenomen voor drie miljard dollar. De ontmoetingen met de beleggers vinden volgende week plaats. Daarop zou in principe een transactie volgen.
Infineon Technologies AG behoort tot 's werelds eerste fabrikanten van halfgeleiders voor de auto-industrie en de industriesector. In het eerste kwartaal van het boekjaar 2014-2015 heeft de groep resultaten geboekt die de verwachtingen hebben overschreden, met een verhoging van 56% van de netto winst.
Daarnaast, gezien de kracht van de dollar en een grotere vraag voor microchips, heeft Infineon Technologies AG de jaarlijkse vooruitzichten herzien: de onderneming verwacht voor het hele boekjaar een verhoging van de omzet van tussen 10% en 14%, ofwel tussen 4.75 en 4.92 miljoen euro.