Alexander C. Karp, medeoprichter en CEO van het in Denver gevestigde militaire analysebedrijf, gebruikt duidelijke, treffende woorden om zichzelf te presenteren als een fervent voorstander van georganiseerd geweld als politiek instrument - en dit valt goed bij de aandelenmarkt.
Terwijl het voor veel bedrijven gebruikelijk is om hun bedrijfscijfers in sobere brieven aan aandeelhouders te presenteren, is Palantir (NASDAQ:PLTR) veel dynamischer. Karp, die communiceert in de stijl van de directheid van Donald Trump, citeerde de politicoloog Samuel Huntington: “De opkomst van het Westen werd niet mogelijk gemaakt door de superioriteit van zijn ideeën, waarden of religie, maar eerder door zijn superioriteit in het gebruik van georganiseerd geweld.” Met deze uitspraak positioneert Palantir zich als een bedrijf dat profiteert van de militaire sector - en dit is ook terug te zien in de stijgende omzet. Het bedrijf verwacht een verdere groei in binnenkomende orders in de nieuwe Trump-administratie.
Groei door militaire expertise
Na jaren waarin Palantir herhaaldelijk sceptische blikken van potentiële investeerders te verduren kreeg - juist omdat de focus in Silicon Valley lag op consumententechnologieën en andere, minder duurzame bedrijfsmodellen - gelooft Karp nu dat zijn tijd is gekomen. Gezien de geopolitieke spanningen en toenemende conflicten groeit de vraag naar expertise op het gebied van militaire analyse. Palantir, dat kunstmatige intelligentie gebruikt om gegevens te analyseren, profiteert van deze ontwikkeling.
In het laatste kwartaal van 2024 steeg de omzet uit contracten met het Amerikaanse ministerie van Defensie met 45% tot 343 miljoen dollar, terwijl de omzet uit de commerciële activiteiten in de VS met 64% steeg tot 214 miljoen dollar. De totale omzet van 827 miljoen dollar overtrof de analistenraming van 776 miljoen dollar. De winst per aandeel van 14 cent lag ook boven de verwachte 11 cent. Door deze resultaten steeg de koers van het aandeel tot meer dan 104 dollar in de post- en pre-market handel.
Dit zal zo blijven. Het aandeel zit en blijft in een zeer sterke opwaartse trend. In de volgende stap zal het blijven stijgen naar de rode box op 137.87$ tot 160.03$. Daar verwachten we een sterkere correctie, die weer zeer geschikt is voor een buy, want daarna zou het verder omhoog moeten gaan. We zien het langetermijndoel in de rode box bovenaan de grafiek op $184,01 tot $238,14. Je kunt gedetailleerde en regelmatige analyses van Palantir en tal van andere aandelen vinden op onze website. Klik gewoon op de link hierboven naast mijn profielfoto. Je krijgt 25% korting op al onze diensten met de code: INVESTING.
Verreikende contracten en partnerschappen
Palantir ziet zichzelf niet alleen als een begunstigde van de toenemende militaire spanningen, maar ook als een winnaar in de handelsoorlog. Er is steeds meer vraag naar de analysediensten van het bedrijf, die ook logistiek en supply chain monitoring omvatten. De contracten met het Amerikaanse leger zijn verlengd tot USD 619 miljoen tot 2028, net als de samenwerking op het gebied van kunstmatige intelligentie met het US Special Operations Command. Daarnaast wordt de technologie van Palantir gebruikt in alle militaire gebieden van de VS en door bondgenoten in Oekraïne en Israël.
De samenwerking wordt verder uitgebreid: de samenwerking met de traditionele wapenfabrikant Anduril Industries is geïntensiveerd en er is een nieuwe verbinding tot stand gebracht met de AI-start-up Anthropic om geavanceerde taalmodellen te integreren in Amerikaanse inlichtingen- en defensieoperaties. Karp ziet dit als het begin van een nieuw defensie-ecosysteem dat gedomineerd zal worden door software-georiënteerde bedrijven in plaats van traditionele defensiebedrijven. Met het oog op de jaarlijkse Amerikaanse militaire uitgaven van ongeveer een biljoen dollar is het enorme groeipotentieel voor Palantir herkenbaar - een beoordeling die al wordt gedeeld door veel beleggers die geloven in een vertienvoudiging van de aandelenkoers binnen de komende twee jaar.
Hoog gewaardeerde toekomstperspectieven
De omzetverwachtingen voor het eerste kwartaal van 2025 overtreffen duidelijk de verwachtingen. Voor het hele jaar verwacht Palantir een omzet van USD 3,75 miljard - boven de eerdere schattingen van USD 3,54 miljard - en een aangepast bedrijfsresultaat van USD 1,56 miljard, vergeleken met de gemiddeld verwachte USD 1,37 miljard. Gezien de huidige beurswaardering van ongeveer 200 miljard euro lijkt dit cijfer echter enorm hoog. Een dergelijke waardering is alleen gerechtvaardigd als de omzet en winst de komende jaren aanzienlijk zullen toenemen. Karp is hiervan overtuigd en bekritiseert in zijn brief aan aandeelhouders de “technische zelfgenoegzaamheid” van andere Amerikaanse bedrijven die zich niet zo sterk inzetten voor nationale belangen.
Een andere grote aandeelhouder en medeoprichter van Palantir is de in Duitsland geboren tech-investeerder Peter Thiel - vooral bekend als medeoprichter van PayPal (NASDAQ:PYPL) met Elon Musk. De nauwe band tussen deze figuren is vandaag de dag nog steeds merkbaar. In een conference call over de bedrijfscijfers verklaarde Karp dat Musk's recente inspanningen om de efficiëntie van overheidsstructuren te verbeteren onthullingen zouden blijven veroorzaken die vervolgens zouden kunnen leiden tot drastische gevolgen voor inefficiënte structuren.
Conclusie: Een bedrijf in een veranderend defensielandschap
Palantir positioneert zichzelf als het bedrijf dat het beslissende voordeel heeft in tijden van geopolitieke onrust en handelsconflicten. Terwijl veel analisten sceptisch blijven over de huidige cijfers, zet Karp in op de superioriteit van het gebruik van georganiseerde kracht en de daaruit voortvloeiende groeimogelijkheden. Hij sluit zijn brief af met de opmerking dat mensen in het Westen vaak vergeten dat superioriteit voortkomt uit het vermogen om georganiseerd geweld te gebruiken - iets wat veel mensen in andere delen van de wereld niet in dezelfde mate beheersen.
Disclaimer/risicowaarschuwing:
De artikelen die hier worden aangeboden zijn uitsluitend bedoeld ter informatie en vormen geen aanbevelingen om te kopen of te verkopen. Ze mogen noch expliciet noch impliciet worden opgevat als een garantie voor een bepaalde koersontwikkeling van de vermelde financiële instrumenten of als een oproep tot actie. De aankoop van effecten houdt risico's in die kunnen leiden tot het volledige verlies van het belegde kapitaal. De informatie is geen vervanging voor deskundig beleggingsadvies op maat. Er wordt geen aansprakelijkheid aanvaard of garantie gegeven voor de actualiteit, juistheid, geschiktheid en volledigheid van de verstrekte informatie of voor financiële verliezen. Dit zijn uitdrukkelijk geen financiële analyses, maar journalistieke teksten. Lezers die beleggingsbeslissingen nemen of transacties aangaan op basis van de hierin verstrekte informatie doen dit op eigen risico. De auteurs kunnen op het moment van publicatie effecten bezitten van de besproken bedrijven/effecten/aandelen en daarom kan er sprake zijn van belangenverstrengeling.