Welke zijn de nieuwe emissies die weldra op de primaire markt mogen worden verwacht? Oblis ligt voor u een topje van de sluier en geeft info over een paar nieuwe obligaties die in de pijplijn zitten.
Wienerberger (VIE:WBSV) - De Oostenrijkse specialist in bouwmaterialen Wienerberger werkt sinds 17 april verschillende roadshows af met het oog op het ophalen van 250 miljoen euro via de emissie van obligaties die verkrijgbaar zijn in coupures van 1.000 euro met een looptijd tot 2024. Dit bedrijf, dat als een marktleider in zijn sector mag worden beschouwd, heeft sinds 9 april een rating « Ba1 » met stabiele outlook of bias bij Moody’s. Voordien was de rating « Ba2 » (eveneens met positieve outlook)
FLORA FOOD GROUP - Flora Food Group, een Britse producent van voedingsproducten (ProActiv, Becel…), werkt tussen 18 en 25 april eveneens een aantal roadshows af. Het bedrijf werd in december 2017 door Unilever (AS:UNc) aan het investeringsfonds KKR verkocht voor een bedrag van 6 miljard pond sterling (+/- 7 miljard euro) en zou nu 1 miljard euro willen ophalen via obligaties zowel in dollar als in euro. Meer details worden tijdens de roadshows bekendgemaakt.
YELL BONDCO – Yell Bondco Plc, een dochter van het Britse Yell UK (eigenaar van de Yellow Pages in het Verenigd Koninkrijk), geeft nog tot en met 24 april roadshows. Bedoeling is om 225 miljoen pond op te halen via de emissie van obligaties. Yell UK is een afdeling van Hibu Group Ltd dat al in 2014 en 2016 schuldherstructureringen heeft doorgevoerd.
TUI (LON:TUIT) – De Britse toerismegroep zou eveneens naar de obligatiemarkt komen met een lening in euro. De exacte timing van de emissie is afhankelijk van de marktomstandigheden.
Energizer (NYSE:ENR) – De Amerikaanse fabrikant van batterijen sluit een emissie in euro’s niet uit. De operatie moet uiteraard gezien worden tegen de achtergrond van de overname van de batterijen- en zaklampproducent Spectrum Brands voor 2 miljard dollar (1,60 miljard euro) in contanten. Deze overname werd begin dit jaar aangekondigd.
AC MILAN – De fameuze voetbalclub AC Milan overweegt 300 miljoen euro op te halen via een emissie van obligaties. Milan zette zijn eerste stappen op de obligatiemarkt in mei van dit jaar. Toen werden 2 obligaties geplaatst voor een totaal bedrag van 128 miljoen euro. Ze droegen een vaste coupon van 7,70%.
FEDRIGONI – Ook de overname van Fedrigoni, de Italiaanse fabrikant van grafisch papier en zelfklevers, door de Amerikaanse beleggingsgroep Bain Capital zou volgens doorgaans goedingelichte bronnen gefinancierd worden door de emissie van obligaties. Het is nu uitkijken naar meer nieuws.