De Mexicaanse cementfabrikant Cemex, één van de belangrijkste ondernemingen in deze sector wereldwijd, heeft zojuist de plaatsing van een obligatielening van 550 miljoen euro afgerond. Het betreft de eerste uitgifte "High Yield" in euro die dit jaar door een Mexicaanse onderneming is verwerkelijkt.
De datum van de maturiteit in vastgesteld op 5 maart 2023, de coupon op 4,375% en de coupure op 100.000 euro. Deze nieuwe obligatie is beschikbaar bij de eerste uitwisselingen op de secundaire markt rond 101,30% van de nominale waarde. De obligatie maakt deel uit van de schulden "senior, gegarandeerd" van de onderneming.
Standard & Poor’s kent een beoordeling van "B+" aan de uitgifte toe. Het beoordelingsbureau Fitch Ratings houdt het op BB-" voor de operatie. Zoals gewoonlijk het geval is bij obligaties in de categorie "High Yield", voorzien de uitgiftevoorwaarden verschillende mogelijkheden voor voortijdige aflossing, met een eerste mogelijke "call" in 2019.
CEMEX heeft daarnaast ook 750 miljoen dollar aan obligaties bijeengebracht met einddatum in mei 2025 ("call" mogelijk in 2020). De coupon komt dit keer op 6,125% en de minimale coupure voor onderhandeling op 200.000 dollar.
CEMEX is van plan om de bijeengebrachte kapitalen te wijden aan de algemene behoeften van de onderneming, en tevens aan de terugbetaling van obligatieleningen met een einddatum in 2018 (coupon van 9%) en in 2020 (coupon van 9,25%). De terugbetaling van een obligatie met variabel percentage is eveneens door de onderneming aangehaald in het communiqué.
Over de uitgever
CEMEX is in 1906 opgericht en vormt één van de grootste bedrijven van bouwmaterialen ter wereld, met niet minder dan 43.000 werknemers. Deze groep van Mexicaanse oorsprong is internationaal actief, met een aanwezigheid in 50 landen op vijf continenten. In 2014 heeft de onderneming een geconsolideerde omzet verwerkelijkt die met 6% gestegen is, naar 15.7 miljard dollar, met de productie van meer dan 50 miljoen kubieke meter cement klaar voor gebruik.
De groep heeft bovendien de verliezen met 40% gereduceerd in verhouding tot 2013, naar 507 miljoen dollar.